二级理财规划师考试《综合评审》案例分析题复习指导

会计考友

市民高先生问：我每月收入1500元，单位交五险，对象自己开报亭每月1200元，但是自己每年需要交纳6000元的保险，儿子今年18岁。有一间出租房，租金每月900元。现有银行存款5万元，借给朋友9万元，在单位入股6万元，但不知何时分红。家庭每月消费1500元左右，打算一两年内买一辆私家车。请问我们该如何理财?
　
理财方案1　
灵活购买短期理财产品　　
分析高先生的家庭财务状况，提出建议如下：借给朋友的9万元如不能全部收回，至少应收回5万元，将这5万元购买银行的固定收益的理财产品，按照5%的年利率计算，一年的收益是2500元;待到一年后买车时，再借机收回余下的4万元。这样，本息9万多元可买一辆经济型私家车。　　
其次，现有的银行5万元存款，也应该购买收益高于银行一年期定期存款的理财产品。鉴于对年内很有可能再加息一次的预测，高先生目前先购买一款1个月或3个月短期限的理财产品，待加息以后再投资于一年期或以上的理财产品。　　
再次，每月的房租900元可分两部分进行投资，500元做基金的定期定投，长期投资，另外的400元积攒起来用做为妻子保费支出。最后，高先生和妻子每月的家庭收入有2700元，每月的生活支出加上买车后的支出应控制在1700元以内，剩余的钱积攒起来差不多够支付儿子上大学的学费和生活费理财规划师报名时间

苗小姐属于飘一族的白领，显著特点为无固定资产。目前家庭年收入22.4万，年支出7.2万(含其缴纳的五险一金)，年结余15.2万。从苗女士家庭的整体财务结构来看，此结余状况相对较为合理。从保障状况来看，苗小姐虽然有基本的社会保险，但还需要增加保障型的商业保险作为补充。目前，苗小姐唯一的理财方式是将结余下来的钱全部存在银行，虽然资金的变现应急能力很强，但没有让闲置资金最大程度地发挥增值作用，同时还要遭受通货膨胀的侵蚀，很不划算，应该通过投资使资产增值。　现有15万左右的可支配资金可以适当用于收益高于银行存款的理财产品选择，以达到提到收益水平，加速理财目标实现(具体情况仍需进行进一步沟通)。同时，应配置资产用于不动产的投资。值得苗小姐注意的是，一旦弟弟成家立业，家庭的现金流将发生改变，需及早做好准备。
招数一 目前收入节余可实现5年内购房　　
假设五年后购房，苗小姐一家支付首付款15.6万，余款36.4万元采用15万公积金贷款和21.4万元商业贷款的组合贷款方式，采用等额本息的偿还方式，贷款期限20年。其中公积金贷款率为5.22%，月供1008元；商业贷款月供1771元，每月偿还贷款合计2779元，以苗女士一家的收入结余情况看，足以应付有余。　　
招数二 3:4:3比例配置可支配资产　　
建议预留3-6个月的月支出3万元左右作为紧急备用金，配置在活期和货币型基金上，以兼顾流动性和收益性。可支配资产建议以3:4:3的比例配置在无风险资产、收益性资产和稳健收益的产品上。选择的无风险资产，可根据年限的长短存入银行定期存款和购买国债，对升息资产的安全性加以保证。成长性的资产配置可考虑购买折价率较高的封闭式基金及股票型基金。稳健型的基金投资可以考虑购买债券型基金。上述的投资组合兼顾了对资本增值、降低整体的投资风险和流动性的需求，预期年化收益率为12.5%左右，达到此收益率的概率为80%左右。对家庭每年的净现金流入，建议采取适当的产品投资比例进行基金定投，具有平摊成本、分散风险等优点。　
招数三 根据父母实际情况购买保险　
由于苗小姐的母亲无任何收入来源，在为其购买保险时应侧重考虑保险的养老功能，建议为其母购买联合终身寿险。父亲为个体经营者，其发生意外变故的概率较高，同时要考虑到一旦重病、意外身故，要确保无经济来源的母亲能够维持生活，建议为其父购买意外、定期寿险。
   

培养人就是培养他对前途的希望