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1.现金管理的目标 $ s$ k; w( B$ J7 r
7 k# ~ z3 i: {# u, S1 Y) l/ H (1)现金管理与其持有现金的动机联系起来考虑，企业持有现金的动机为：交易性动机;预防性动机;投机性动机。 0 f. ?) S4 s8 G
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(2)针对企业持有现金的动机，预防性动机和投机性动机持有的现金对于企业来讲不容易确定，现金管理主要指交易性现金的管理，其管理的目标为： ) V- l$ C- C$ F9 a
0 Q) F5 l5 U2 t+ E ①在满足需要的基础上尽量减少现金的持有量
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1 B2 d7 W8 W( I5 c |( _ ②加快现金的周转速度
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5 h7 W+ E' A0 J. s5 j! r6 p) @ 2.现金管理方法 ) ?" u& ^; W6 _0 g" J @
; q- ^8 T) q/ m& t7 m( v (1)制度管理 : ~4 w s3 |1 h# M& J( k; [8 B
7 y' q3 n4 C$ Z) F+ ]& X0 ^
(2)预算管理
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3 P L2 G0 Z$ d" |& E, `( ` (3)收支管理
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3.最佳现金余额的确定
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5 s, j! |; R7 v. T+ b 企业应持有多少现金要根据企业的生产需要确定，确定现金持有量的方法有很多种，最基本的是利用存货模式。它是利用现金和有价证券来管理现金的方法，企业多余的现金全部买成有价证券，当企业需要现金时，出售一定数量的有价证券来满足对现金的需要。考虑两种成本：持有成本和转换成本。持有成本是由于持有现金损失其他投资机会而发生损失，它与现金持有量成正比;转换成本是将有价证券转换现金发生的手续费等开支，它与转换次数成正比，与现金的持有量成反比;持有现金的总成本为二者之和。公式为： 3 V- b g, n' j. L
& F( _/ V* j# `9 E3 c/ G, \ C=持有成本+转换成本=Q/2×R+T/Q×F - Q8 p4 i. t4 g) W0 ?: M* F
1 w' [3 E! c4 O" ^7 _) e 最佳现金持有量是使持有现金总成本最小的现金持有量。公式为： " Z7 }( r- P* `0 s# `) e9 l
3 R# l! ?' c2 ~) ]" v& J, C Q*= 
5 t* F) R8 l) U) T$ ]# V0 U, Q: G: W' r
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发表于 2012-2-13 23:47:22
